I 1908 lod hotelejer Søren Folden opføre et nyt hotel overfor Banegårdspladsen. Foruden selve hotelbygningen, der stod i tre etager opført i grundmur med skifertag, opførtes også to halvtage.
Ved overdragelse af hotellet til Axel Clausen, fik hotellet det nye navn: Clausens Hotel. Clausens Hotel stod i dets originale røde mursten indtil direktør Ingolf Ledet fik hotellets facade pudset og kalket i 1973. Det gule Skawbohus var kendt for deres krostue/grillbar, hvor især deres bøfsandwich var meget populær efter en god tur i byen.